SABMiller habría rechazado una oferta informal de AB InBev

La propuesta inicial a la empresa que produce las cervezas Peroni y Foster’s, efectuada la semana pasada, tenía un valor ligeramente superior a las 40 libras por acción, mientras que sus ejecutivos y algunos accionistas sostienen que un precio más cercano a las 45 libras representaría un valor justo, señalaron las personas, que pidieron no ser identificadas porque los detalles de las negociaciones no son públicos. Un acuerdo de 45 libras por acción valuaría a SABMiller en unos 73.000 millones de libras (US$110.000 millones) y sería la fusión más grande de este año.

SABMiller, que tiene su sede central en Londres, comunicó a AB InBev los términos en los cuales estaría dispuesta a negociar tras el rechazo, agregó una de las personas. No se ha tomado una decisión definitiva sobre una posible oferta formal y es posible que el productor belga de Budweiser y Stella Artois no se avenga a realizar una operación, dijeron.

Los representantes de AB InBev y SABMiller no accedieron a efectuar declaraciones.

SABMiller publicó una sorpresiva actualización de información, nueve días antes de lo planeado originalmente, en la que anunció que el volumen de cerveza había vuelto a crecer en el segundo trimestre con la ayuda de África y América Latina –tendencia que podría llevar a un oferta mejorada de AB InBev-.

De tener éxito, la fusión crearía una compañía con dominio mundial en la industria cervecera, que se ha realineado a lo largo de una década de fusiones cada vez más grandes y llamó la atención de los reguladores antimonopolio de todo el mundo. Controlada por un grupo de acaudalados inversores brasileños encabezados por Jorge Paulo Lemann, AB InBev es ella misma resultado de transacciones para unir a importantes cerveceras belgas, estadounidenses y latinoamericanas.

AB InBev ya había tomado contacto con Altria Group Inc., el mayor accionista de SABMiller, antes de anunciar sus planes de realizar una oferta a su rival, dijeron personas con conocimiento del asunto el 18 de septiembre. La compañía está convocando a instituciones de préstamo como Bank of America Corp. y Banco Santander SA para obtener hasta US$70.000 millones de financiamiento para su propuesta de absorción, indicaron personas con conocimiento del tema la semana pasada.

Conforme a las normas británicas de tomas de control, AB InBev tiene hasta las 17 del 14 de octubre para realizar una oferta o anunciar que no tiene intenciones de seguir adelante. SABMiller también puede pedir a los reguladores una prórroga de ese plazo.